{"id":25217,"date":"2025-05-06T23:37:44","date_gmt":"2025-05-07T03:37:44","guid":{"rendered":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/?p=25217"},"modified":"2025-05-06T23:37:44","modified_gmt":"2025-05-07T03:37:44","slug":"santander-anuncia-la-venta-del-49-de-santander-polska-a-erste-group-bank-y-cierra-una-colaboracion-estrategica-en-cib-y-pagos","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/2025\/05\/06\/santander-anuncia-la-venta-del-49-de-santander-polska-a-erste-group-bank-y-cierra-una-colaboracion-estrategica-en-cib-y-pagos\/","title":{"rendered":"Santander anuncia la venta del 49% de Santander Polska a Erste Group Bank y cierra una colaboraci\u00f3n estrat\u00e9gica en CIB y pagos"},"content":{"rendered":"<p>Banco Santander ha acordado vender a Erste aproximadamente el 49% del capital de Santander Polska por 6.800 millones de euros aproximadamente y el 50% de su negocio de gesti\u00f3n de activos en Polonia (TFI) que Santander Polska no controla por unos 200 millones de euros, lo que suma un importe total de unos 7.000 millones de euros. La operaci\u00f3n est\u00e1 sujeta a condiciones habituales en este tipo de operaciones, incluidas las correspondientes aprobaciones regulatorias<sup>[1].<\/sup><\/p>\n<p>La operaci\u00f3n, \u00edntegramente en efectivo, se efectuar\u00e1 a un precio de 584 zlotys por acci\u00f3n, lo que valora el banco en 2,2 veces su valor contable tangible por acci\u00f3n al cierre del primer trimestre de 2025, excluyendo el dividendo anunciado de 46,37 zlotys por acci\u00f3n, y a 11 veces el beneficio de 2024. Adem\u00e1s, representa una prima del 7,5% respecto al precio de cierre de mercado de Santander Polska del 2 de mayo de 2025, excluyendo el dividendo, y del 14% respecto a la cotizaci\u00f3n media ponderada por volumen de los \u00faltimos seis meses. Las acciones de Santander Polska cotizar\u00e1n ex-dividendo el 12 de mayo de 2025.<\/p>\n<p>Tras la operaci\u00f3n, Santander contar\u00e1 con aproximadamente el 13% del capital de Santander Polska y tiene la intenci\u00f3n de adquirir la totalidad de Santander Consumer Bank Polska antes del cierre mediante la compra del 60% actualmente en manos de Santander Polska.<\/p>\n<p>El cierre de estas operaciones, que se espera en torno a finales de 2025, generar\u00e1 una plusval\u00eda neta aproximada de 2.000 millones de euros para Santander, lo que supondr\u00e1 un incremento de unos 100 puntos b\u00e1sicos en la ratio de capital CET1 del grupo, equivalente a unos 6.400 millones de euros, y situar\u00e1 la ratio de capital CET1 proforma en torno al 14%.<\/p>\n<h3>Colaboraci\u00f3n estrat\u00e9gica<\/h3>\n<p>Adem\u00e1s de la adquisici\u00f3n, Santander y Erste anuncian una colaboraci\u00f3n estrat\u00e9gica para aprovechar las capacidades de ambas entidades en Corporate &amp; Investment Banking (CIB), y para permitir a Erste tener acceso a las plataformas globales de pago de Santander, en l\u00ednea con la estrategia del grupo de convertirse en la mejor plataforma abierta de servicios financieros del mundo.<\/p>\n<ul>\n<li tabindex=\"-1\">En <strong>CIB<\/strong>, tanto Santander como Erste aprovechar\u00e1n sus respectivas fortalezas regionales para ofrecer soluciones locales y conocimiento de sus respectivos mercados a sus clientes corporativos e institucionales mediante un modelo de referenciaci\u00f3n que facilitar\u00e1 interacciones con los clientes y una oferta de servicios \u00e1giles. Adem\u00e1s, Santander conectar\u00e1 a los clientes de Erste con sus plataformas globales de productos en Reino Unido, Europa y Am\u00e9rica. Ambas entidades colaborar\u00e1n como socios preferentes con el objetivo de construir relaciones duraderas, mutuamente beneficiosas, que maximicen las oportunidades de negocio conjuntas.<\/li>\n<li tabindex=\"-1\">En <strong>pagos<\/strong>, las entidades explorar\u00e1n oportunidades para Erste, incluyendo Santander Polska tras el cierre de la operaci\u00f3n, lo que le permitir\u00e1 aprovechar las capacidades e infraestructuras de Santander en este \u00e1mbito, que incluye su negocio de pagos PagoNxt.<\/li>\n<\/ul>\n<p>La estrategia de Santander est\u00e1 centrada en generar valor sostenible para clientes y accionistas, mediante plataformas comunes en cada uno de sus cinco negocios globales, lo que permite ofrecer la mejor experiencia al cliente con el menor coste de servicio y aprovechar la red del grupo y sus econom\u00edas de escala.<\/p>\n<p>Desde que en 2023 anunci\u00f3 una nueva etapa en la creaci\u00f3n de valor, Santander ha sumado 15 millones de nuevos clientes, ha mejorado su ratio de eficiencia del 46,6% al 41,8% y ha aumentado un 62% su beneficio por acci\u00f3n.<\/p>\n<p><strong>Ana Bot\u00edn, presidenta ejecutiva de Banco Santander<\/strong>, dijo:<\/p>\n<p><em>\u201cEsta operaci\u00f3n representa un paso clave en nuestra estrategia de creaci\u00f3n de valor para el accionista, basada tanto en acelerar el desarrollo de plataformas por medio de ONE Transformation como en aumentar la escala del grupo en mercados con gran conectividad.<\/em><\/p>\n<p><em>Santander obtiene m\u00faltiplos muy atractivos por su banco en Polonia y Erste adquiere un negocio excepcional con un equipo de primer nivel que continuar\u00e1 generando valor para los clientes, empleados y otros grupos de inter\u00e9s de Santander Polska.<\/em><\/p>\n<p><em>Destinaremos el capital generado por esta operaci\u00f3n de acuerdo con nuestra jerarqu\u00eda de asignaci\u00f3n de capital, que prioriza el crecimiento org\u00e1nico rentable.<\/em><\/p>\n<p><em>Tenemos previsto dedicar el 50% del importe (unos 3.200 millones de euros) a acelerar para principios de 2026 la ejecuci\u00f3n de los programas extraordinarios de recompra de acciones previstos, adem\u00e1s de posiblemente superar el objetivo de recompras anunciado de hasta 10.000 millones de euros, dado el atractivo de estas operaciones a los precios actuales, sujeto a aprobaciones regulatorias<sup>2<\/sup>.<\/em><\/p>\n<p><em>Agradezco especialmente a Micha\u0142 y a todo el equipo de Polonia su extraordinaria contribuci\u00f3n al grupo durante todos estos a\u00f1os. Ha sido un honor y un placer trabajar con vosotros.\u201d<\/em><\/p>\n<h3>Impacto financiero<\/h3>\n<p>Tras el cierre de la operaci\u00f3n, el grupo operar\u00e1 temporalmente con una ratio CET1 por encima del rango objetivo (12%-13%), con idea de volver a ese rango progresivamente reinvirtiendo capital seg\u00fan las directrices marcadas en su estrategia de capital, que prioriza el crecimiento org\u00e1nico rentable y la inversi\u00f3n en sus negocios para obtener un crecimiento acumulativo en beneficios, rentabilidad, valor contable y remuneraci\u00f3n.<\/p>\n<p>Santander tiene previsto distribuir el 50% del capital que liberar\u00e1 con esta operaci\u00f3n mediante una recompra de acciones por un importe aproximado de 3.200 millones de euros. Esto acelerar\u00e1 la consecuci\u00f3n del objetivo de hasta 10.000 millones de euros en recompras de acciones con cargo a los resultados de 2025 y 2026 y al exceso de capital previsto. Por ello, podr\u00eda superarse el objetivo previamente anunciado, dado el atractivo de las recompras a las valoraciones actuales, sujeto a la aprobaci\u00f3n regulatoria<sup>[2].<\/sup><\/p>\n<p>Se espera que la operaci\u00f3n tenga un impacto positivo en el beneficio por acci\u00f3n a partir de 2027\/2028, gracias a la reinversi\u00f3n del capital en una combinaci\u00f3n de crecimiento org\u00e1nico, recompras de acciones y posibles adquisiciones complementarias que cumplan los criterios estrat\u00e9gicos y de rentabilidad del grupo. El capital que se genera permitir\u00e1 a Santander tener m\u00e1s flexibilidad estrat\u00e9gica para invertir en otros mercados donde ya opera en Europa y Am\u00e9rica con el objetivo de acelerar el crecimiento, incrementar los ingresos derivados de la colaboraci\u00f3n de red entre los cinco negocios globales y maximizar los beneficios para clientes y accionistas.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>Banco Santander ha acordado vender a Erste aproximadamente el 49% del capital de Santander Polska por 6.800 millones de euros aproximadamente y el 50% de su negocio de gesti\u00f3n de activos en Polonia (TFI) que Santander Polska no controla por unos 200 millones de euros, lo que suma un importe total de unos 7.000 millones [&hellip;]<\/p>\n","protected":false},"author":2,"featured_media":25220,"comment_status":"closed","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":[],"categories":[93,146,2],"tags":[10648,15],"wppr_data":{"cwp_meta_box_check":"No"},"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/25217"}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/users\/2"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=25217"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/25217\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":25221,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/25217\/revisions\/25221"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/media\/25220"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=25217"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=25217"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.notaoficial.com\/s\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=25217"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}